لأغراض تعليمية فقط؛ ولا يُعد نصيحة استثمارية أو ضريبية أو قانونية. قد يترتب على الاستثمار خسائر.
الإجابة المباشرة
لأغراض ضريبة الدخل الفيدرالية الأمريكية، قد تُرفض خسارة الفترة الحالية عندما يبيع دافع الضريبة أسهمًا أو أوراقًا مالية أو يتداولها بخسارة، ثم يقتني خلال الفترة الممتدة من 30 يومًا قبل التصرف إلى 30 يومًا بعده أسهمًا أو أوراقًا مالية متطابقة إلى حد كبير، أو عقدًا أو خيارًا لاقتنائها. وتوضح IRS Publication 550 أيضًا أن القاعدة تسري على خسائر بيع أو تداول العقود والخيارات التي تتيح اقتناء الأسهم أو الأوراق المالية أو بيعها. وبموجب 26 U.S.C. § 1091، لا يكفي كون العقد أو الخيار مسوّى نقدًا لإخراجه من نطاق القاعدة.
إذن، تمتد فترة المراجعة إلى 61 يومًا، ولا تقتصر على 30 يومًا بعد صفقة الخسارة. يرتبط التطبيق بالصفة الضريبية الفيدرالية الأمريكية وبالمعاملات، لا بمجرد بورصة الإدراج أو العملة أو الأصل الأساسي للخيار. وتتطلب قواعد الولايات والأنظمة غير الأمريكية مراجعة منفصلة. أما تحديد ما إذا كان خياران، أو خيار وسهم، متطابقين إلى حد كبير فيعتمد على وقائع الحالة وظروفها. ولا يشكل تطابق الأصل الأساسي أو سعر التنفيذ أو تاريخ الانقضاء أو Delta ملاذًا آمنًا عامًا.
أثر القاعدة في السجلات الضريبية
بالنسبة إلى الأصل البديل في حساب خاضع للضريبة، تُضاف الخسارة غير القابلة للخصم عادةً إلى أساس تكلفته، فيتأجل الاعتراف بها إلى أن يحدث تصرف خاضع للضريبة لاحقًا:
adjusted replacement basis = replacement cost + disallowed loss
تشمل مدة حيازة الأصل البديل عادةً مدة حيازة الأصل المتصرف فيه. وإذا استُبدل جزء من الكمية فقط، فقد تؤدي المطابقة إلى رفض جزء من الخسارة فحسب. وقد تكون مشتريات الزوج أو الشركة التي يسيطر عليها دافع الضريبة ذات صلة أيضًا؛ لذلك يجب مراجعة النشاط لدى مختلف الوسطاء والحسابات معًا.
إذا باع فرد أسهمًا أو أوراقًا مالية بخسارة في حساب خاضع للضريبة وتسبب في شراء حساب IRA أو Roth IRA العائد إليه أصولًا متطابقة إلى حد كبير خلال الفترة، فإن IRS Revenue Ruling 2008-5 يرفض الخسارة من دون زيادة الأساس في IRA. وفي هذه الحالة لا تكون الخسارة مؤجلة ببساطة إلى حساب التقاعد.
نطاق تقرير الوسيط أضيق من الاختبار القانوني المطبق على دافع الضريبة. تفيد Publication 550 بأن الإبلاغ عن البيع الصوري في Form 1099-B يغطي عادةً بعض covered securities المشتراة في الحساب نفسه وتحمل CUSIP نفسه؛ لكن عدم الإبلاغ لا يجعل الخسارة قابلة للخصم. وتستخدم تعليمات Form 8949 الرمز W وتعديلًا موجبًا في العمود (g) للخسارة غير القابلة للخصم.
مثال
لنفترض أن دافع الضريبة باع خيار شراء طويلًا مقابل $1,000 بعد أن دفع $3,000 لاقتنائه، فحقق خسارة قدرها $2,000. وبعد عشرة أيام بلغت تكلفة خيار بديل $1,500. فإذا خلصت مراجعة العقود والظروف إلى أن الخيار البديل متطابق إلى حد كبير ورُفضت الخسارة كاملةً، يكون أساسه الضريبي المعدل:
$1,500 + $2,000 = $3,500
لا تحدد هذه العملية الحسابية ما إذا كان الخياران متطابقين إلى حد كبير؛ فهذا التصنيف هو الحكم الضريبي الأساسي. وإذا استُبدل جزء فقط من المركز المتصرف فيه، فقد يتأثر الجزء المطابق وحده. كما يمكن لاقتناء مؤهل قبل صفقة الخسارة أن يفعّل القاعدة، لذلك لا تكفي مراجعة الصفقات اللاحقة وحدها.
المخاطر العملية ونطاق التطبيق
- احتفظ بتواريخ التداول والدفعات الضريبية والكميات وشروط الخيارات وممارسات الحق والتخصيصات والانقضاءات والتحويلات لكل حساب ذي صلة.
- راجع التحولات بين الأسهم والخيارات وعمليات التدوير وحسابات الزوج والشركات الخاضعة للسيطرة ونشاط الحسابات الخاضعة للضريبة وIRA/Roth IRA، ولا تعتمد على شاشة وسيط واحد.
- تتبع الأسهم المستلمة أو المسلمة نتيجة ممارسة الحق أو التخصيص؛ فالأصل الناتج وتواريخ المعاملات قد يؤثران في التحليل.
- قد تكون لقواعد straddle وconstructive sale وSection 1256 والمتعاملين وخيارات الموظفين والبيع على المكشوف وغيرها من القواعد الخاصة أولوية أو قد تغيّر النتيجة.
- لا يؤدي اختلاف سعر التنفيذ أو الانقضاء تلقائيًا إلى تجنب القاعدة. ولا تتضمن المصادر المذكورة ملاذًا آمنًا عامًا لاستبدال خيار بخيار.
- قد يعجز برنامج الضرائب عن تسوية بيانات الوسطاء أو تحديد ما إذا كانت العقود المرتبطة اقتصاديًا متطابقة إلى حد كبير.
- يهم القانون الفيدرالي ومعاملة الولاية والسنة الضريبية وصفة دافع الضريبة وملكية الحساب. استخدم مواد السنة الجارية واستشر مختصًا مؤهلًا في الضرائب الأمريكية عند إعداد إقرار فعلي.
مفاهيم خاطئة شائعة
«يكفي الانتظار 30 يومًا تقويميًا بعد البيع.» تدخل أيضًا في الحساب عمليات الاقتناء خلال 30 يومًا قبل صفقة الخسارة، ويجب التحقق من تواريخ التداول الفعلية.
«عدم إجراء الوسيط تعديلًا يعني عدم وجود بيع صوري.» قد يكون نطاق الإبلاغ المعلوماتي للوسيط أضيق من التزام دافع الضريبة.
«تُسترد الخسارة المرفوضة دائمًا لاحقًا.» لا تحصل عملية شراء في IRA أو Roth IRA مشمولة بـ Revenue Ruling 2008-5 على زيادة في الأساس.